Ir al menú de navegación principal Ir al contenido principal Ir al pie de página del sitio

Artículos

Vol. 21 Núm. 66 (2026)

Efectos en la temporalidad de la valuación de opciones financieras en operaciones de alta frecuencia

DOI:
https://doi.org/10.29201/q7avcc35
Publicado
julio 5, 2026

Resumen

La velocidad en la transmisión en la información, además de  los  tiempos de reacción en los mercados se está convirtiendo  en un factor importante y podrían  hacer  la diferencia en  operaciones de trading. En el caso de operaciones de alta frecuencia  (HFT) existen distintos  factores que han propiciado  el aumento de dicha  velocidad que van desde la reacciones humanas hasta el uso de nuevas tecnologías de comunicación. El objetivo del presente trabajo es presentar los diferentes tiempos de reacción no solamente en la transmisión  de la información sino principalmente considerando los efectos relativistas por la transmisión a muy altas velocidades para un  caso simplificado de valuación de  las opciones   tipo call europea. Se presenta un análisis grafico comparativo de la variación de la prima  como función de los parámetros tradicionales de las opciones, así como de las velocidades relativas.  De los resultados se puede observar que el comportamiento es consistente con el caso tradicional al variar la volatilidad y los vencimientos, ya que al incrementar la volatilidad y el vencimiento aumenta el valor de la opción. Y por otro lado,  para  velocidades cercanas a la de la luz la dilatación del tiempo produce cambios en los vencimientos entre el sistema en reposo y el sistema en  movimiento lo que altera  el valor de la opción.